Küresel piyasalarda gözler ECB’nin faiz kararına çevrildi

ABD Başkanı Donald Trump’ın politikaları global iktisatta temel belirsizlik kaynağı olmayı sürdürürken, açıklanan ekonomik bilgilerde ülke iktisadının gidişatına yönelik ipuçları aranıyor.

ADP özel kesim istihdamı beklentilerin altında gerçekleşti

ABD’de dün açıklanan ADP özel kesim istihdamı mayısta 37 bin arttı. Piyasa beklentilerinin altında gerçekleşen özel dal istihdamının bu periyotta 111 bin kişi artması öngörülüyordu.

Özel kesimdeki istihdam sayılarının son yılların en düşük düzeyine inmesinin akabinde Lider Trump, ABD Merkez Bankası (Fed) Başkanı Jerome Powell’a faiz oranlarını düşürmesi davetinde bulundu.

ABD’de dün açıklanan hizmet kesimi Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) mayısta 1,7 puan düşerek 49,9’a geriledi. Beklentilerin altında kalan bilgi, hizmet bölümünde Haziran 2024’ten bu yana birinci sefer daralmaya işaret etti.

Öte yandan, Fed’in dün yayımladığı “Bej Kitap” raporunda, yüksek tarife oranlarının maliyetler ve fiyatlar üzerinde üst taraflı baskı oluşturduğunu bildirdi.

ABD idaresinin ticaret ortaklarıyla yürüttüğü tarife müzakereleri de piyasaların odağında olmayı sürdürüyor. Trump’ın Çin Devlet Başkanı Şi Cinping ile bu hafta içinde görüşmesi bekleniyor.

Avrupa Birliği (AB) ile ABD ortasındaki tarife müzakereleri de sürerken, iki tarafın yetkilileri bir ortaya geldi.

Analistler, müzakerelere yönelik haberlerin piyasaların tarafı üzerinde tesirli olmaya devam ettiğini belirterek, bilhassa AB tarafıyla varılan bir ticari uzlaşının global risk algısının azalmasında tesirli olacağını belirtti.

Faiz indirim fiyatlamalarında değişim beklentisinin tesiriyle ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi dün yaklaşık 11 baz puan azalarak yüzde 4,35’e kadar inmesinin akabinde günü yüzde 4,36’dan tamamladı. ABD 10 yıllık tahvil faizi şu sıralarda yüzde 4,37 düzeyinde bulunuyor.

Son açıklanan datalardan alınan sinyallerin ABD iktisadında büyümeye yönelik risklerin artığına işaret ettiğini belirten analistler, para piyasalarındaki fiyatlamalarda Fed’in eylül ayında yapılması beklenen yılın birinci faiz indiriminin temmuz ayına kayabileceğini söz etti.

Altının ons fiyatı dün yüzde 0,6 artışla 3 bin 372 dolardan günü tamamlarken, şu sıralarda yüzde 0,3 azalışla 3 bin 362 dolardan süreç görüyor.

Dolar endeksi ise yeni güne yüzde 0,1 düşüşle 99,3 düzeyinden başlarken, Brent petrolün varil fiyatı yüzde 0,2 azalışla 64,5 dolarda bulunuyor.

Bu gelişmelerle dün New York Borsası’nda Nasdaq endeksi yüzde 0,32 yükselirken, Dow Jones endeksi yüzde 0,22 düştü. S&P 500 endeksi yatay seyretti. ABD’de endeks vadeli kontratlar yeni güne ise negatif başladı.

Avrupa borsalarında dün İtalya hariç olumlu bir seyir öne çıkarken, bugün ECB’nin üç temel siyaset faizini 25’er baz puan indireceği kestirim ediliyor.

Avrupa’da devam eden resesyon telaşları ve imalat sanayi aktivitesindeki daralma ana ekonomik gündem unsurlarından biri olmayı sürdürürken, ECB’nin şirketlerin finansmana ulaşmayı kolaylaştırmak ve maliyetlerini azaltmak için gevşemeyi sürdürmesi bekleniyor.

Analistler ECB Başkanı Christine Lagarde’ın yapacağı kelamla yönlendirmelerin de değerli olduğunu belirterek, Lagarde’ın konuşmasından bankanın gelecek devirde izleyeceği patikaya yönelik sinyallerin aranacağını söyledi.

Öte yandan, dün AB Kuruldan yapılan açıklamaya nazaran Bulgaristan’ın gelecek yılın başında itibaren avroya geçmeye hazır olduğu bildirildi. ECB de Bulgaristan’ın gelecek yıl avro para ünitesini benimsemek için tüm kriterleri karşıladığını açıkladı.

Dün Almanya’da DAX 40 yüzde 0,77, İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,16 ve Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,53 kıymet kazanırken, İtalya’da FTSE MIB 30 endeksi yatay seyretti. Avrupa’da endeks vadeli kontratlar da yeni güne karışık başladı.

Asya tarafında ticaret savaşlarının şiddetlenmeyeceğine yönelik beklentilerin güçlenmesiyle Japonya hariç olumlu bir seyir izlenirken, ABD’de büyüme yönelik telaşların artması risk iştahını törpülüyor.

ABD ve Çin ortasındaki ticaret uzlaşısı sonrası hafta başında tekrar güç kazanan ticari restleşmelerin süreceği kaygısı yerini ölçülü, müzakereci bir görünüme bıraktı.

Öte yandan, Güney Kore’de siyasi belirsizliklerin sonlanmasının akabinde Kospi endeksindeki alıcılı seyir dikkati çekiyor.

Bölgede bugün açıklanan makroekonomik bilgilere nazaran, Çin’de mayıs ayı Caixin hizmet dalı PMI 51,1 ile beklentilerin üzerinde geldi. Bileşik PMI ise 49,6 düzeyinde gelerek öngörülerin altında gerçekleşti.

Bu gelişmelerle, kapanışa yakın Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,4 paha kaybederken, Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 1,1 , Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,1 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 0,6 yükseldi.

Dün alış yüklü bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 2,13 paha kazanarak 9.474,96 puandan tamamladı. Borsa İstanbul Vadeli Süreç ve Opsiyon Piyasası’nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı haziran vadeli kontrat ise dün akşam seansında olağan seans kapanışının yüzde 0,1 altında 10.701,00 puanda süreç gördü.

Öte yandan, bugün Kurban Bayramı Arifesi nedeniyle Borsa İstanbul erken kapanış yapacak. Borsada süreçler saat 12.40’a kadar gerçekleştirilecek.

Dolar/TL, dün yüzde 0,1 yükselişle 39,1720’den kapanırken, bugün bankalararası piyasanın açılışında evvelki kapanışının yüzde 0,3 üzerinde 39,3080’den süreç görüyor.

Analistler, bugün yurt içinde haftalık para ve banka istatistikleri, yurt dışında ise ECB’nin faiz kararı başta olmak üzere ağır bilgi gündeminin takip edileceğini lisana getirerek, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 9.500 ve 9.600 puanın direnç, 9.400 ve 9.300 düzeylerinin dayanak pozisyonunda olduğunu kaydetti.

12.00 Avro Bölgesi, nisan ayı Üretici Fiyat Endeksi

12.00 Türkiye, haftalık para ve banka istatistikleri

15.15 Avro Bölgesi, ECB’nin faiz kararı

15.30 ABD, nisan ayı dış ticaret dengesi

15.30 ABD, haftalık işsizlik maaşı başvuruları

15.45 Avro Bölgesi, ECB Başkanı Lagarde’ın konuşması